Segir Arion Banka og Landsbankann hafa tapað á virðisbreytingu lána ingvar haraldsson skrifar 19. febrúar 2015 11:00 Hafsteinn Gunnar Hauksson hagfræðingur segir hagnað bankanna ekki drifinn áfram af virðisbreytingum lánasafna öfugt við það sem Sigmundur Davíð Gunnlaugsson hélt fram á Alþingi í gær. vísir/gva Íslandsbanki hefur einn íslenskra banka hagnast á virðisbreytingum lánasafna á árunum 2009-2013. Arion Banki hefur tapað 12 milljörðum króna og Landabankinn hefur tapað 7 milljörðum á virðisbreytingum. Þessu heldur hagfræðingurinn Hafsteinn Gunnar Hauksson fram í grein sem birtist í Hjálmum, tímariti hagfræðinema við Háskóla Íslands.Hagnaður bankanna á árunum 2009-2013 var um 280 milljarðar króna.mynd/kristinnÞetta stangast á við ummæli sem Sigmundur Davíð Gunnlaugsson forsætisráðherra lét falla á Alþingi í gær í umræðum um ásakanir Víglundar Þorsteinssonar á glæpsamlegu athæfi við endurreisn bankakerfisins. Sigmundur sagði að hagnaður nýju bankanna frá stofnun þeirra, tæplega 300 milljarðar, væri fyrst og fremst drifinn áfram af á því verði sem lánasöfn bankanna hefðu verið færð yfir á. Sigmundur segir hagnaðinn vegna afsláttar „Hvernig varð þessi hagnaður upp á 300 milljarða kr. til? Að langmestu leyti að því er virðist, þó að ástæða sé til að skoða það í samhengi við þetta, með því að uppfæra mat á eignum sem höfðu verið færðar yfir í nýju bankana með verulegum afslætti rétt eins og við framsóknarmenn bentum á þegar í byrjun árs 2009 þegar tækifæri var til, og ekki bara tækifæri eins og ég nefndi áðan heldur nauðsyn, fullkomlega réttlætanleg nauðsyn, á að leyfa almenningi í einhverju að njóta þeirra afskrifta sem farið höfðu fram á skuldum almennings á Íslandi,“ sagði Sigmundur Davíð. Hafsteinn Gunnar segir að langt sé frá að hagnaður bankanna sé drifinn áfram af því virði sem lánasöfn bankanna voru færð yfir á. Inn í þessa mynd vanti skuldabréf sem gefið var út á Arion banka og Landsbankann sem var tengt virði lánasafns bankanna.Miðað við útreikninga Hafsteins hefur Íslandsbanki einn hagnast á virðisbreytingum lánamynd/hjálmar„Við stofnun tóku nýju bankarnir yfir bæði innlendar eignir og innstæður gömlu bankanna, en einmitt vegna þess hve mikil óvissa ríkti um verðmæti eignasafnanna voru gefin út skilyrt skuldabréf tengd verðmæti þeirra í tilviki Landsbankans og Arion banka. Í grófum dráttum voru skilmálar bréfanna útfærðir þannig að ef heimtur af lánasöfnunum reyndust betri en á horfðist, þ.e. ef afslátturinn sem veittur var af verðmæti þeirra við stofnun bankanna reyndist of ríflegur, þá skyldi hluti ávinningsins skila sér til gömlu bankanna – enda höfðu þeir neyðst til að láta eignirnar af hendi á matsverði undirseldu verulegri óvissu,“ segir Hafsteinn.Tveir af þremur tapað á virðisbreytingum Vegna þessa segir Hafsteinn Arion Banka og Landsbankann hafa tapað fé en ekki grætt á virðisbreytingu lánasafns þeirra. „Landsbankinn og Arion banki hafa fært virðishækkun af lánasöfnum sínum til tekna hefur hún því ekki alltaf skilað sér í afkomubata þar sem bankarnir hafa þurft að gjaldfæra virðisbreytingar vegna þessara skilyrtu skuldabréfa á móti. Heildaráhrif virðisbreytinga útlána (þ.e. nettóáhrif virðishækkunar, –rýrnunar og virðisbreytinga skilyrtra skuldabréfa sem af þeim leiðir) voru því neikvæð á tekjur bæði Landsbankans og Arion banka á árabilinu 2009-2013 um 7 og 12 milljarða króna," segir Hafsteinn. Hinsvegar hafi slíkt skuldabréf ekki verið gefið út í tilfelli Íslandsbanka og því hafi bankinn hagnast um 34 milljarða króna á virðisbreytingu lánasafns þeirra. Því hafi samanlagður hagnaður bankanna vegna virðisbreytingu lána numið 15 milljörðum af um 280 milljarða hagnaði bankanna á árunum 2009-2013. Það er um 5% af heildarhagnaði bankanna á tímabilinu. Tengdar fréttir Forsætisráðherra ítrekar ásakanir um mistök við endurreisn bankanna Sigmundur Davíð Gunnlaugsson segir ástæðu til að rannsaka pólitísk mistök fyrri ríkisstjórnar við endurreisn bankanna kröfuhöfum í hag og á kostnað almennings. 18. febrúar 2015 18:45 Ríkið kom betur undan endurreisn bankanna en á horfðist Íslenska ríkið kom betur út úr endurreisn bankakerfisins en áhorfðist í fyrstu þegar nýju bankarnir voru stofnaðir. Ekkert er hæft í ásökunum Víglundar Þorsteinssonar, segir lögmaður sem kom að endurreisn bankakerfisins fyrir stjórnvöld. 29. janúar 2015 20:08 Telur ekkert benda til blekkinga og svika við endurreisn bankanna Brynjar Níelsson alþingismaður telur lítið hæft í ásökunum Víglundar Þorsteinssonar á glæpsamlegu athæfi stjórnvalda við endurreisn bankakerfisins. 17. febrúar 2015 15:00 Stærstur hluti hagnaðar bankanna vegna endurmats á lánum Marinó G. Njálsson, tölvunarfræðingur og baráttumaður fyrir hagsmunum heimilanna, segir að nýju bankarnir eigi enn eftir að skýra út meðhöndlun sína á afslætti sem þeir fengu á lánasöfnum frá hrunbönkunum. Marinó hefur yfirfarið gögn sem Víglundur Þorsteinsson aflaði. Hann segir ljóst að stærstur hluti hagnaðar nýju bankanna sé til kominn vegna endurmats á lánasöfnum. 25. janúar 2015 20:54 Mest lesið „Svartari sviðsmynd en flestir bjuggust við“ Viðskipti innlent Lækkanir í Asíu halda áfram Viðskipti erlent Að sporna við neikvæðum áhrifum neikvæðra frétta Atvinnulíf Vaktin: Tollar Trump valda usla Viðskipti erlent Eistnesk að kenna íslensku: „Þúst, ehaggibara og kúka” Atvinnulíf Tæknirisarnir sjö fengu skell þegar markaðir opnuðu Viðskipti erlent Ætla að skera utan af evrópsku persónuverndarlöggjöfinni Viðskipti innlent ÍL-sjóður sýknaður í níu dómsmálum Viðskipti innlent Öll félög lækkuðu nema þrjú Viðskipti innlent Arnarlaxi bannað að fullyrða um sjálfbæran lax Viðskipti innlent Fleiri fréttir „Svartari sviðsmynd en flestir bjuggust við“ ÍL-sjóður sýknaður í níu dómsmálum Öll félög lækkuðu nema þrjú Ísland megi ekki verða á milli í stríði ESB og Bandaríkjanna Ætla að skera utan af evrópsku persónuverndarlöggjöfinni Framlengja samstarf sem hefur komið tugum sprota á laggirnar Sveinn ráðinn verkefnastjóri erlends samstarfs Arnarlaxi bannað að fullyrða um sjálfbæran lax Tekur yfir rekstur Dollar og Thrifty 36 manns sagt upp í tveimur hópuppsögnum Tollar alltaf slæmir og skaða lífskjör almennings Neita að skila umsögn um frumvarpið fyrir tilskilinn frest Varaformaður kjörinn formaður Félags tæknifólks „Þetta kemur eins vel við okkur og hægt er“ Bæði vonbrigði og léttir Sjötíu sagt upp og fyrirtækið tekið til gjaldþrotaskipta Jón Haukur ráðinn svæðisstjóri Ceedr Sólveig Ása nýr framkvæmdastjóri Krafts Björgólfur tapaði 150 milljörðum milli ára Stjórnin telur RÚV enn vera of skuldsett Bakkavör metin á 200 milljarða í yfirtöku Narfi frá JBT Marel til Kviku Milljarður í afgang í Garðabæ Útflutningur gefur eftir en einkaneyslan stígur fram á sviðið Vilja minnka líkurnar á því að vinna í Lottóinu Besta rekstrarár frá opnun Hörpu Hneykslaðist á „óútfærðum afkomubætandi aðgerðum“ Deila um þvottahús stöðvar ekki Hreint í bili Eldisfiskur fluttur út fyrir 54 milljarða króna Ræðst í byggingu átta húsa í Hvammsvík Sjá meira
Íslandsbanki hefur einn íslenskra banka hagnast á virðisbreytingum lánasafna á árunum 2009-2013. Arion Banki hefur tapað 12 milljörðum króna og Landabankinn hefur tapað 7 milljörðum á virðisbreytingum. Þessu heldur hagfræðingurinn Hafsteinn Gunnar Hauksson fram í grein sem birtist í Hjálmum, tímariti hagfræðinema við Háskóla Íslands.Hagnaður bankanna á árunum 2009-2013 var um 280 milljarðar króna.mynd/kristinnÞetta stangast á við ummæli sem Sigmundur Davíð Gunnlaugsson forsætisráðherra lét falla á Alþingi í gær í umræðum um ásakanir Víglundar Þorsteinssonar á glæpsamlegu athæfi við endurreisn bankakerfisins. Sigmundur sagði að hagnaður nýju bankanna frá stofnun þeirra, tæplega 300 milljarðar, væri fyrst og fremst drifinn áfram af á því verði sem lánasöfn bankanna hefðu verið færð yfir á. Sigmundur segir hagnaðinn vegna afsláttar „Hvernig varð þessi hagnaður upp á 300 milljarða kr. til? Að langmestu leyti að því er virðist, þó að ástæða sé til að skoða það í samhengi við þetta, með því að uppfæra mat á eignum sem höfðu verið færðar yfir í nýju bankana með verulegum afslætti rétt eins og við framsóknarmenn bentum á þegar í byrjun árs 2009 þegar tækifæri var til, og ekki bara tækifæri eins og ég nefndi áðan heldur nauðsyn, fullkomlega réttlætanleg nauðsyn, á að leyfa almenningi í einhverju að njóta þeirra afskrifta sem farið höfðu fram á skuldum almennings á Íslandi,“ sagði Sigmundur Davíð. Hafsteinn Gunnar segir að langt sé frá að hagnaður bankanna sé drifinn áfram af því virði sem lánasöfn bankanna voru færð yfir á. Inn í þessa mynd vanti skuldabréf sem gefið var út á Arion banka og Landsbankann sem var tengt virði lánasafns bankanna.Miðað við útreikninga Hafsteins hefur Íslandsbanki einn hagnast á virðisbreytingum lánamynd/hjálmar„Við stofnun tóku nýju bankarnir yfir bæði innlendar eignir og innstæður gömlu bankanna, en einmitt vegna þess hve mikil óvissa ríkti um verðmæti eignasafnanna voru gefin út skilyrt skuldabréf tengd verðmæti þeirra í tilviki Landsbankans og Arion banka. Í grófum dráttum voru skilmálar bréfanna útfærðir þannig að ef heimtur af lánasöfnunum reyndust betri en á horfðist, þ.e. ef afslátturinn sem veittur var af verðmæti þeirra við stofnun bankanna reyndist of ríflegur, þá skyldi hluti ávinningsins skila sér til gömlu bankanna – enda höfðu þeir neyðst til að láta eignirnar af hendi á matsverði undirseldu verulegri óvissu,“ segir Hafsteinn.Tveir af þremur tapað á virðisbreytingum Vegna þessa segir Hafsteinn Arion Banka og Landsbankann hafa tapað fé en ekki grætt á virðisbreytingu lánasafns þeirra. „Landsbankinn og Arion banki hafa fært virðishækkun af lánasöfnum sínum til tekna hefur hún því ekki alltaf skilað sér í afkomubata þar sem bankarnir hafa þurft að gjaldfæra virðisbreytingar vegna þessara skilyrtu skuldabréfa á móti. Heildaráhrif virðisbreytinga útlána (þ.e. nettóáhrif virðishækkunar, –rýrnunar og virðisbreytinga skilyrtra skuldabréfa sem af þeim leiðir) voru því neikvæð á tekjur bæði Landsbankans og Arion banka á árabilinu 2009-2013 um 7 og 12 milljarða króna," segir Hafsteinn. Hinsvegar hafi slíkt skuldabréf ekki verið gefið út í tilfelli Íslandsbanka og því hafi bankinn hagnast um 34 milljarða króna á virðisbreytingu lánasafns þeirra. Því hafi samanlagður hagnaður bankanna vegna virðisbreytingu lána numið 15 milljörðum af um 280 milljarða hagnaði bankanna á árunum 2009-2013. Það er um 5% af heildarhagnaði bankanna á tímabilinu.
Tengdar fréttir Forsætisráðherra ítrekar ásakanir um mistök við endurreisn bankanna Sigmundur Davíð Gunnlaugsson segir ástæðu til að rannsaka pólitísk mistök fyrri ríkisstjórnar við endurreisn bankanna kröfuhöfum í hag og á kostnað almennings. 18. febrúar 2015 18:45 Ríkið kom betur undan endurreisn bankanna en á horfðist Íslenska ríkið kom betur út úr endurreisn bankakerfisins en áhorfðist í fyrstu þegar nýju bankarnir voru stofnaðir. Ekkert er hæft í ásökunum Víglundar Þorsteinssonar, segir lögmaður sem kom að endurreisn bankakerfisins fyrir stjórnvöld. 29. janúar 2015 20:08 Telur ekkert benda til blekkinga og svika við endurreisn bankanna Brynjar Níelsson alþingismaður telur lítið hæft í ásökunum Víglundar Þorsteinssonar á glæpsamlegu athæfi stjórnvalda við endurreisn bankakerfisins. 17. febrúar 2015 15:00 Stærstur hluti hagnaðar bankanna vegna endurmats á lánum Marinó G. Njálsson, tölvunarfræðingur og baráttumaður fyrir hagsmunum heimilanna, segir að nýju bankarnir eigi enn eftir að skýra út meðhöndlun sína á afslætti sem þeir fengu á lánasöfnum frá hrunbönkunum. Marinó hefur yfirfarið gögn sem Víglundur Þorsteinsson aflaði. Hann segir ljóst að stærstur hluti hagnaðar nýju bankanna sé til kominn vegna endurmats á lánasöfnum. 25. janúar 2015 20:54 Mest lesið „Svartari sviðsmynd en flestir bjuggust við“ Viðskipti innlent Lækkanir í Asíu halda áfram Viðskipti erlent Að sporna við neikvæðum áhrifum neikvæðra frétta Atvinnulíf Vaktin: Tollar Trump valda usla Viðskipti erlent Eistnesk að kenna íslensku: „Þúst, ehaggibara og kúka” Atvinnulíf Tæknirisarnir sjö fengu skell þegar markaðir opnuðu Viðskipti erlent Ætla að skera utan af evrópsku persónuverndarlöggjöfinni Viðskipti innlent ÍL-sjóður sýknaður í níu dómsmálum Viðskipti innlent Öll félög lækkuðu nema þrjú Viðskipti innlent Arnarlaxi bannað að fullyrða um sjálfbæran lax Viðskipti innlent Fleiri fréttir „Svartari sviðsmynd en flestir bjuggust við“ ÍL-sjóður sýknaður í níu dómsmálum Öll félög lækkuðu nema þrjú Ísland megi ekki verða á milli í stríði ESB og Bandaríkjanna Ætla að skera utan af evrópsku persónuverndarlöggjöfinni Framlengja samstarf sem hefur komið tugum sprota á laggirnar Sveinn ráðinn verkefnastjóri erlends samstarfs Arnarlaxi bannað að fullyrða um sjálfbæran lax Tekur yfir rekstur Dollar og Thrifty 36 manns sagt upp í tveimur hópuppsögnum Tollar alltaf slæmir og skaða lífskjör almennings Neita að skila umsögn um frumvarpið fyrir tilskilinn frest Varaformaður kjörinn formaður Félags tæknifólks „Þetta kemur eins vel við okkur og hægt er“ Bæði vonbrigði og léttir Sjötíu sagt upp og fyrirtækið tekið til gjaldþrotaskipta Jón Haukur ráðinn svæðisstjóri Ceedr Sólveig Ása nýr framkvæmdastjóri Krafts Björgólfur tapaði 150 milljörðum milli ára Stjórnin telur RÚV enn vera of skuldsett Bakkavör metin á 200 milljarða í yfirtöku Narfi frá JBT Marel til Kviku Milljarður í afgang í Garðabæ Útflutningur gefur eftir en einkaneyslan stígur fram á sviðið Vilja minnka líkurnar á því að vinna í Lottóinu Besta rekstrarár frá opnun Hörpu Hneykslaðist á „óútfærðum afkomubætandi aðgerðum“ Deila um þvottahús stöðvar ekki Hreint í bili Eldisfiskur fluttur út fyrir 54 milljarða króna Ræðst í byggingu átta húsa í Hvammsvík Sjá meira
Forsætisráðherra ítrekar ásakanir um mistök við endurreisn bankanna Sigmundur Davíð Gunnlaugsson segir ástæðu til að rannsaka pólitísk mistök fyrri ríkisstjórnar við endurreisn bankanna kröfuhöfum í hag og á kostnað almennings. 18. febrúar 2015 18:45
Ríkið kom betur undan endurreisn bankanna en á horfðist Íslenska ríkið kom betur út úr endurreisn bankakerfisins en áhorfðist í fyrstu þegar nýju bankarnir voru stofnaðir. Ekkert er hæft í ásökunum Víglundar Þorsteinssonar, segir lögmaður sem kom að endurreisn bankakerfisins fyrir stjórnvöld. 29. janúar 2015 20:08
Telur ekkert benda til blekkinga og svika við endurreisn bankanna Brynjar Níelsson alþingismaður telur lítið hæft í ásökunum Víglundar Þorsteinssonar á glæpsamlegu athæfi stjórnvalda við endurreisn bankakerfisins. 17. febrúar 2015 15:00
Stærstur hluti hagnaðar bankanna vegna endurmats á lánum Marinó G. Njálsson, tölvunarfræðingur og baráttumaður fyrir hagsmunum heimilanna, segir að nýju bankarnir eigi enn eftir að skýra út meðhöndlun sína á afslætti sem þeir fengu á lánasöfnum frá hrunbönkunum. Marinó hefur yfirfarið gögn sem Víglundur Þorsteinsson aflaði. Hann segir ljóst að stærstur hluti hagnaðar nýju bankanna sé til kominn vegna endurmats á lánasöfnum. 25. janúar 2015 20:54